หุ้นเอเชียร่วง เงินเยนผันผวนก่อนคำตัดสิน BOJ

14 มิ.ย. 2024

หุ้นเอเชียร่วงลงในวันศุกร์ เนื่องจากนักลงทุนไตร่ตรองถึงแนวโน้มอัตราดอกเบี้ยของสหรัฐฯ หลังจากที่ธนาคารกลาง สหรัฐ ลดทอนมุมมองการลดอัตราดอกเบี้ย แม้ว่าอัตราเงินเฟ้อจะอ่อนตัวลงกว่าที่คาดการณ์ไว้ในขณะที่เงินเยนสั่นคลอนก่อนที่ธนาคารกลางญี่ปุ่นจะปรับลด อัตราดอกเบี้ย การประชุมนโยบาย

ค่าเงินดอลลาร์ลอยตัวใกล้ระดับสูงสุดในรอบ 1 เดือนจากแรงกดดันจากเฟดในสัปดาห์นี้ ในขณะที่ความไม่แน่นอนทางการเมืองในยุโรปทำให้ค่าเงินยูโรEUR=EBS อยู่ ภายใต้แรงกดดัน

ดัชนีที่กว้างที่สุดของหุ้นเอเชียแปซิฟิกนอกญี่ปุ่น. MIAPJ0000PUS ของ MSCI ลดลง 0.48% หุ้นจีนก็ร่วงลงเช่นกัน โดยหุ้นบลูชิป.CSI300 ลดลง 0.3% ในขณะที่หุ้น Hang Seng .HSIของฮ่องกงลดลง 0.79%

Nikkei .N225ของญี่ปุ่นลดลง 0.25% ในขณะที่เงินเยนJPY=EBSอ่อนค่าลงเล็กน้อยที่ 157.185 ต่อดอลลาร์ ในการซื้อขายช่วงเช้าก่อนการประชุม BOJ ซึ่งธนาคารกลางมีแนวโน้มที่จะคงอัตราดอกเบี้ยไว้ต่ำมาก

แต่ประเด็นสำคัญอยู่ที่ว่า BOJ จะดำเนินการลดการซื้อพันธบัตรหรือทิ้งเบาะแสเกี่ยวกับแผนการลดขนาดในอนาคต และเริ่มลดงบดุลจำนวนมหาศาล

การสำรวจของรอยเตอร์พบว่าเกือบสองในสามของนักเศรษฐศาสตร์คาดว่า BOJ จะเริ่มลดการซื้อพันธบัตรรายเดือน ซึ่งปัจจุบันตั้งไว้ที่ประมาณ 6 ล้านล้านเยน (38 พันล้านดอลลาร์) ในวันศุกร์

“เป็นไปได้ที่ BOJ จะปรับเปลี่ยนการดำเนินการซื้อ JGB โดยลดลงเพียงเล็กน้อย แต่เราไม่แน่ใจว่า BOJ จะเริ่มลดปริมาณการซื้อโดยไม่มีระยะเวลาผ่อนผัน” นักเศรษฐศาสตร์ของ ING กล่าวในบันทึกย่อ

การอ่อนค่าของเงินเยนสู่ระดับต่ำสุดในรอบ 34 ปีที่ 160.245 ต่อดอลลาร์ ณ สิ้นเดือนเมษายน กระตุ้นให้ทางการญี่ปุ่นเข้าแทรกแซงหลายรอบ มูลค่ารวม 9.79 ล้านล้านเยน (62.25 พันล้านดอลลาร์)

เงินเยนซึ่งอ่อนไหวอย่างยิ่งต่ออัตราผลตอบแทนของกระทรวงการคลังสหรัฐ ลดลงมากกว่า 10% เมื่อเทียบกับดอลลาร์ในปีนี้

Greg Hirt ซึ่งเป็น CIO ระดับโลกสำหรับสินทรัพย์หลายประเภทที่ AllianzGI คาดว่า BOJ จะยังคงอดทนและอาจขึ้นอัตราในเดือนกรกฎาคมหรือปลายปีนี้เท่านั้น เมื่อมีข้อมูลมากขึ้นในช่วงฤดูร้อน

“Wild card คือการอ่อนค่าของเงินเยนที่เกิดขึ้นใหม่ในช่วงสองเดือนที่ผ่านมา อัตราเงินเฟ้อที่กดดันต้นทุนที่เกิดจากสกุลเงินอีกครั้งอาจส่งผลเสียต่อการบรรลุเป้าหมายการเติบโตของรายได้ที่แท้จริง”

มุมมองเฟด

ในระดับมหภาค ตลาดยังคงมุ่งเน้นไปที่ว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ จะลดอัตราดอกเบี้ยเมื่อใด และจะลดอัตราดอกเบี้ยลงเท่าใดหลังจากสัปดาห์ที่เต็มไปด้วยเหตุการณ์สำคัญ

ข้อมูลในวันพฤหัสบดีแสดงให้เห็นว่าจำนวนชาวอเมริกันที่ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานใหม่เพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบ 10 เดือนในสัปดาห์ที่แล้ว ในขณะที่ราคาผู้ผลิตลดลงอย่างกะทันหันในเดือนพฤษภาคม

ตามมาด้วยรายงานอัตราเงินเฟ้อผู้บริโภคที่เย็นกว่าที่คาดเมื่อวันพุธ และ dot plot ที่แก้ไขโดย Fed ซึ่งทำให้การคาดการณ์การปรับลดอัตราดอกเบี้ยในปีนี้ลดลงจากสามเหลือหนึ่ง

James McCann รองหัวหน้านักเศรษฐศาสตร์ของ abrdn กล่าวว่าเฟดดูเหมือนจะอดทนในขณะที่รอสัญญาณของความคืบหน้าเกี่ยวกับอัตราเงินเฟ้อที่ยั่งยืน และคาดว่าธนาคารกลางสหรัฐฯ จะเริ่มมาตรการผ่อนคลายทางการเงินในเดือนธันวาคม

แม้ว่าผู้ค้าจะยึดถือสัญญาณจากรายงานเงินเฟ้อ และตอนนี้กำลังกำหนดราคาที่ 50 จุดพื้นฐานในปีนี้ โดยการปรับลดอัตราดอกเบี้ยในเดือนกันยายนอยู่ที่ 68% เครื่องมือ CME FedWatch แสดงให้เห็น

“การคาดการณ์อัตราดอกเบี้ยมีแนวโน้มที่จะยังคงมีความผันผวนในอีกไม่กี่เดือนข้างหน้า ท่ามกลางฉากหลังของเฟดที่ขึ้นอยู่กับข้อมูล” McCann กล่าว

ความคาดหวังที่เปลี่ยนไปส่งผลให้ค่าเงินดอลลาร์ดีดตัวขึ้นในช่วงสัปดาห์นี้ โดยดัชนีสกุลเงินสหรัฐฯ= USDซึ่งวัดมูลค่าเทียบกับคู่เทียบ 6 ราย ซึ่งอยู่ที่ 105.25 ซึ่งอยู่ไม่ไกลจากระดับสูงสุดในรอบ 1 เดือนที่ 105.46 ที่แตะเมื่อวันอังคาร ดัชนีเพิ่มขึ้น 0.3% ประจำสัปดาห์FRX/

ในด้านสินค้าโภคภัณฑ์ ราคาน้ำมันปรับตัวลดลงในวันศุกร์ แต่ยังคงเพิ่มขึ้นทุกสัปดาห์เป็นครั้งแรกในรอบสี่สัปดาห์ เนื่องจากตลาดประเมินผลกระทบของอัตราสหรัฐฯ ที่คงอยู่สูงขึ้นไปอีกนาน เทียบกับแนวโน้มอุปสงค์น้ำมันดิบและเชื้อเพลิงที่แข็งแกร่งในปีนี้

สัญญาซื้อขาย ล่วงหน้าน้ำมันดิบเบรนท์LCOc1ลดลง 0.62% สู่ระดับ 82.26 ดอลลาร์ต่อบาร์เรล ในขณะที่สัญญาซื้อขายล่วงหน้าน้ำมันดิบ West Texas Intermediate (WTI) ของสหรัฐCLc1ลดลง 0.69% สู่ระดับ 78.08 ดอลลาร์ต่อบาร์เรลหรือ

ข่าวที่น่าสนใจวันนี้

ตลาดทั่วโลกวันนี้

26 มิ.ย. 2024

แรงหนุนจากค่าเงินดอลลาร์ที่แข็งค่าขึ้นและอัตราผลตอบแทนของกระทรวงการคลัง

ดอลลาร์แข็งค่าเมื่อเงินยูโรร่วงลงใกล้ระดับต่ำสุดในช่วงที่ผ่านมา

17 มิ.ย. 2024

ดอลลาร์แข็งค่าเมื่อเงินยูโรร่วงลงใกล้ระดับต่ำสุดในช่วงที่ผ่านมา ตลาดรั้งข้อมูลจีน

หุ้นเอเชียร่วง เงินเยนผันผวนก่อนคำตัดสิน BOJ

14 มิ.ย. 2024

ข้อมูลในวันพฤหัสบดีแสดงให้เห็นว่าจำนวนชาวอเมริกันที่ยื่นขอรับสวัสดิการว่างงานใหม่เพิ่มขึ้นสู่ระดับสูงสุดในรอบ 10 เดือนในสัปดาห์ที่แล้ว ในขณะที่ราคาผู้ผลิตลดลงอย่างกะทันหันในเดือนพฤษภาคม

ภาพรวมตลาดเรียลไทม์